Décadas después del torneo que cambió sus vidas, la rivalidad entre Johnny y Daniel se reaviva.
Johnny sigue construyendo una nueva vida, pero un rostro de su pasado podría trastocar su futuro. Mientras tanto, Daniel abre un estudio Miyagi-Do para rivalizar con Cobra Kai.
Con un nuevo sensei al frente del dojo Cobra Kai, una pelea a tres bandas ocupa un lugar central. Los viejos rencores, como Cobra Kai, nunca mueren.
Ante un enemigo común, Daniel y Johnny deciden empezar a trabajar juntos mientras Kreese mira al pasado en busca de un nuevo aliado.
Tras los resultados del Torneo All Valley, Silver está expandiendo el imperio Cobra Kai y tratando de hacer que su estilo de kárate 'No Mercy' sea el único juego en la ciudad. Con Kreese tras las rejas y Johnny Lawrence dejando de lado el kárate para concentrarse en reparar el daño que ha causado, Daniel LaRusso debe llamar a un viejo amigo para que lo ayude.